معرفی بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز ارز دیجیتال

4.2


تاریخ انتشار : ۱۴۰۱/۰۲/۲۸

آخرین بروزرسانی : ۱۴۰۱/۰۹/۰۹

 معرفی بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز ارز دیجیتال

حدود 5 دقیقه

دانیال حجاری

شناخت بهترین استیبل کوین های ارز دیجیتال با توجه به کاربردشان ضروری است. بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز را معرفی می‌کنیم.

وجود رمز ارز پایدار یا به عبارت بهتر استیبل کوین در بازار ارز دیجیتال کاملا ضروری است. در بازار پرنوسانی نظیر کریپتوکارنسی به شدت نیازمند ثبات هستیم، وگرنه ممکن است در یک چشم بر هم زدن تمام سودتان را از دست داده و از آن بدتر وارد ضرر سنگین شوید. البته می‌توان برای حفظ سود یا جلوگیری از متضرر شدن هر مرتبه دارایی رمز ارزی خود را نقد کرد، اما این کار علاوه بر داشتن سربار هزینه مربوط به تراکنش‌های بانکی، سرعت ترید را به شدت کاهش می‌دهد. از طرفی می‌دانیم عدم توانایی برای عملکرد سریع در بازار ارز دیجیتال مساوی از دست دادن فرصت‌ها و البته مواجه شدن با ضرر است. به همین دلیل باید بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز را بشناسید و از آن‌ها استفاده کنید.

اما نکته اینجاست؛ سرمایه گذار، هولدر یا تریدر یک رمز ارز قطعا خود را برای نوسان‌های قیمت احتمالی آن آماده کرده است و بالا و پایین شدن قیمت ارزهای دیجیتال پورتفوی وی چیزی غیر طبیعی و دور از انتظار نیست. اما چنین اتفاقی در صورت بروز در بازار یک استیبل کوین که قرار است همیشه قیمت ثابت و پایداری داشته باشد، کاملا دور از انتظار است و تمام محاسبات و معادلات سرمایه گذار را بهم خواهد ریخت. در نتیجه می‌بایست در مقایسه با کوین‌ها و توکن‌های عادی که با هدف افزایش قیمت ‌(یا حتی امید به کاهش قیمت آن برای گرفتن پوزیشن شورت در بازار فیوچرز) خریداری می‌کنید، در انتخاب یک ارز دیجیتال پایدار وسواس بیشتری داشته باشید. به همین دلیل شناخت بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز بازار ضروری است.

مثل سایر ارزهای دیجیتال (کمتر شناخته شده) به هر استیبل کوین نیز نمی‌توان به راحتی اعتماد کرد، مخصوصا این که قرار است این دارایی سرپناه و پناهگاه امن شما در شرایط پرنوسان بازار باشد. شاید بخواهید روی یک کوین یا توکن ناآشنا با هدف چند برابر شدن قیمت آن ریسک کنید، اما قطعا به دنبال چنین اتفاقی در بازار یک استیبل کوین نیستید. بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز تا کنون خود را ثابت کرده‌اند و در بدترین شرایط بازار، وقتی بیت کوین، اتریوم و دیگر رمز ارزها سقوط سنگینی داشته‌اند، همچنان بدون تغییر و ثابت باقی مانده‌اند.

بهترین استیبل کوین های ارز دیجیتال صرف نظر از این که قیمت بیت کوین و اتریوم به صد دلار کاهش یا به صد هزار دلار افزایش پیدا کند، باید همچنان بدون تغییر قیمت باقی بماند. اگرچه انواع مختلفی رمز ارز پایدار وجود دارد و ارزش هر واحد آن‌ها بر اساس قیمت یک کالا یا دارایی دیگر (مثلا طلا) بالا و پایین می‌شود، اما بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز وابسته به پول ملی ایالات متحده آمریکا هستند و همیشه تلاش می‌کنند تا 1 واحد آن‌ها 1 دلار ارزش داشته باشد.

استیبل کوین

قبل از معرفی بهترین ارزهای دیجیتال پایدار و با ثبات ابتدا به طور کوتاه این دسته رمز ارزها را معرفی کرده و کمی درباره روش‌های ثابت نگه داشتن قیمت آن‌ها توضیح می‌دهیم.

چرا به بهترین استیبل کوین های متمرکز یا غیر متمرکز نیاز داریم؟

در متفاوت و خاص بودن بیت کوین به عنوان یک سیستم انتقال ارزش (پول) هیچ شکی نیست. بیت کوین اولین تلاش انسان برای ارائه یک سیستم مالی دیجیتال نبود، اما به جرات بهترین دستاورد در این زمینه تا زمان ظهور آن شد. مزیت‌های متعددی از جمله غیر متمرکز بودن، مصونیت در برابر سانسور و تحریم، ناشناس بودن و فرامرزی بودن قابل ستایش است، اما یک مشکل سبب شده با وجود این همه مزایا اولین رمز ارز آن طور که باید به عنوان یک روش انتقال ارزش مورد استقبال قرار نگیرد؛ ارزهای دیجیتال بازاری بدون تعطیلی دارند که 7 روز هفته و 24 ساعت روز فعال است. این بازار به شدت پرنوسان است، به طوری که بعید نیست طی چند دقیقه قیمت یک کوین یا توکن چند ده درصد کاهش یا حتی افزایش پیدا کند. از طرفی با یک مارکت نوظهور روبه‌رو هستیم که هنوز چارچوب مقرراتی مشخصی ندارد، به همین دلیل با انتشار یک خبر یا حتی یک توئیت ممکن است تحت تاثیر قرار بگیرد. بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز آمده‌اند تا این خاصیت را خنثی کنند.

به نظر عده‌ای، پرنوسان بودن رمز ارزها نه یک مشکل بلکه یک مزیت است، به طوری که در صورت آشنا بودن با اصول تحلیل تکنیکال می‌توان از طریق نوسان‌گیری سودهای هنگفتی به دست آورد. اما ما از دیدگاه دیگری مشغول بررسی موضوع هستیم. نگاه ما به ارز دیجیتال در اینجا ابزاری برای پرداخت است. خاصیت پرنوسان بودن در این نوع استفاده مشکل ایجاد می‌کند. اما اگر بیت کوین، اتریوم و دیگر ارزهای دیجیتال عادی را (برای پرداخت) با بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز جایگزین کنیم، مشکل از بین خواهد رفت.

فرض کنید می‌خواهید پول خرید یک خودرو 50 هزار دلاری را با BTC بپردازید. حین انجام توافق با فروشنده و حتی زمان ارسال هر واحد BTC برابر 50 هزار دلار قیمت دارد، اما به خاطر نوسان‌های قیمت گهگاه لحظه‌ای، قبل از انجام تسویه و رسیدن پول به دست فروشنده قیمت هر واحد به 49 هزار دلار یا حتی کمتر می‌رسد. در چنین وضعیتی چه باید کرد؟ آیا فروشنده به امید افزایش مجدد قیمت بیت کوین منتظر می‌ماند؟ این اتفاق چقدر طول خواهد کشید؟ برای از بین بردن این اما و اگرها بهتر است در پرداخت‌ها از بهترین استیبل کوین های متمرکز یا غیر متمرکز استفاده کنید.

استیبل کوین ارز دیجیتال چیست و قیمت آن چطور ثابت می‌ماند؟

ارزش یک واحد از یک استیبل کوین (ارز دیجیتال پایدار – ارز دیجیتال با ثبات) به یک دارایی خاص گره خورده و همیشه ثابت است. بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز بازار ارز دیجیتال وابسته به دلار ایالات متحده آمریکا هستند و قیمت هر واحد آن‌ها همیشه 1 دلار است. حتی اگر قیمت اتریوم و بیت کوین، رمز ارزهای دارای بالاترین مارکت دامیننس و بیشترین تاثیر در بازار کریپتوکارنسی، به شدت صعود یا سقوط کنند قیمت آن‌ها همچنان یک دلار آمریکا باقی خواهد ماند.

البته در صورت استفاده از یک ارز دیجیتال پایدار ناشناخته که روش ثابت نگه داشتن قیمت آن مشخص نیست یا این که بازار کوچکی دارد، ممکن است این خاصیت لگد مال شود! در این صورت تمام محاسبات سرمایه گذاران هیچ و پوچ می‌شود! به همین دلیل تاکید می‌کنیم برخلاف زمان سرمایه گذاری در یک رمز ارز کمتر شناخته شده و دارای بازار کوچک به امید افزایش قیمت، در ارتباط با استیبل کوین های ارز دیجیتال باید حتما به سراغ یکی از بهترین گزینه‌های متمرکز یا غیر متمرکز که از نام و نشان و مارکت بزرگی برخوردار است بروید.

سه راهکار مختلف برای ثابت نگه داشتن قیمت هر واحد یک رمز ارز پایدار وجود دارد. بهترین استیبل کوین های متمرکز از روش اول و بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز از روش دوم استفاده می‌کنند.

  • استفاده از ارز فیات (پول‌های رایج عادی مثل دلار آمریکا و یورو اتحادیه اروپا) به عنوان پشتوانه
  • استفاده از یک ارز دیجیتال معتبر دیگر برای پشتوانه
  • استفاده از الگوریتم‌های تنظیم عرضه

استیبل کوین با پشتوانه فیات

بهترین استیبل کوین های متمرکز که با اختلاف از بقیه بیشترین میزان کاربرد را دارند، از فیات به عنوان پشتوانه برای ثابت نگه داشتن قیمت خود استفاده می‌کنند. آن‌ها دارای پشتوانه ارز فیات با نسبت 1:1 هستند. تتر، محبوب‌ترین استیبل کوین که البته پراستفاده‌ترین ارز دیجیتال دنیا (حتی بیشتر از بیت کوین و اتریوم) نیز به شمار می‌رود، در این دسته‌بندی قرار می‌گیرد. در قسمت بعدی معرفی بهترین گزینه‌ها با آن بیشتر آشنا خواهید شد.

در شبکه رمز ارزهای پایدار نوع اول، یک صادرکننده مرکزی مثل یک شرکت خاص مقداری ارز فیات (اغلب دلار آمریکا) به عنوان ذخیره در یک یا چند حساب بانکی قرار می‌دهد و سپس به همان میزان اقدام به انتشار توکن در شبکه بلاک چین خود می‌کند.

در نگاه اول آن‌ها ایمن‌ترین گزینه به شمار می‌روند، اما درباره بهترین استیبل کوین های متمرکز در مقایسه با گزینه‌های غیر متمرکز شک و شبهه بیشتری وجود دارد و عده‌ای نگهداری آن‌ها را همراه با ریسک می‌دانند؛ کاربر مجبور است تا به صادرکننده توکن‌ها اعتماد کند، چرا که راهی برای مطمئن شدن از ذخیره یا عدم ذخیره مبالغی به عنوان ذخیره (پشتوانه) توسط اداره‌کننده پروژه وجود ندارد. همیشه راهی برای دور زدن حسابرسی‌ها وجود دارد. در بهترین حالت، دقیقا شبیه رفتاری که شرکت‌های توسعه‌دهنده بهترین استیبل کوین های متمرکز دارند، منتشرکننده با ارائه مستمر حسابرسی‌ها سعی می‌کند رفتاری شفاف داشته باشد، اما همچنان سیستم تا تراستلس (Trustless) شدن فاصله زیادی دارد.

یک مشکل بسیار مهم آن‌ها که مخصوصا ممکن است برای کاربران ساکن کشورهای تحریم نظیر ایران مشکل ایجاد کند داشتن سیستمی متمرکز است؛ ساتوشی ناکاموتو خالق بیت کوین، اولین ارز دیجیتال رمزنگاری شده، تلاش کرد تا به لطف استفاده از بلاک چین یک شبکه انتقال پول غیر متمرکز و توزیع شده ایجاد کند که تحت کنترل هیچ موجودیت خاصی نیست و توسط کاربران سازنده شبکه اداره می‌شود، اما برخی رمز ارزها مخصوصا بهترین استیبل کوین های متمرکز از این چشم‌انداز فاصله زیادی گرفته‌اند. سیستم آن‌ها با وجود استفاده از آن بلاک چین برای ثبت تراکنش‌ها در دست شرکتی خاص متمرکز است، پس هر لحظه ممکن است تحت فشار دولت ایالات متحده آمریکا یا اتحادیه اروپا مجبور به بستن یک سری آدرس شوند.

استیبل کوین با پشتوانه ارز دیجیتال

بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز نیز چیزی به عنوان پشتوانه دارند تا با تکیه بر آن قیمت خود را ثابت نگه دارند. تفاوت این است که آن‌ها به جای ارز واقعی (فیات) از ارز دیجیتال به عنوان پشتوانه استفاده می‌کنند؛ دارایی ذخیره به عنوان وثیقه برای آن‌ها از جنس رمز ارز است. به همین دلیل در شبکه آن‌ها وظیفه کنترل صدور توکن‌های جدید بر عهده قراردادهای هوشمند قرار دارد.

بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز به وسیله قفل کردن مقداری از یک یا چند رمز ارز مشخص در یک قرارداد هوشمند توسط کاربران صادر می‌شوند. سپس فرد برای پس گرفتن ارز دیجیتالی که به عنوان وثیقه در قرارداد هوشمند قرار داده است، باید کوین‌های با قیمت ثابتی که پیشتر دریافت کرده بود را همراه با سود به همان اسمارت کانترکت پس بدهد.

در شبکه بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز که از ارز دیجیتال به عنوان پشتوانه استفاده می‌کنند، مکانیزم‌های مختلفی به منظور کسب اطمینان از ثابت باقی ماندن قیمت‌ وجود دارد و این مکانیزم به نحوه طراحی سیستم آن وابسته است. به طور کلی ترکیبی از نظریه بازی و الگوریتم‌های درون شبکه‌ای، به شرکت‌کنندگان برای ثابت نگه داشتن قیمت انگیزه می‌دهد.

آن‌ها تراستلس نبوده و در اصل تراست – مینیمایز (Trust-Minimized) محسوب می‌شوند. در اینجا سیاست‌های پولی، به عنوان قسمتی از سیستم‌های حکمرانی، به دست رای‌دهندگان مشخص می‌شود. پس در اینجا اعتماد شما به جای یک صادرکننده مرکزی به مجموعه‌ای از کاربران است. با این حس اعتماد از بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز استفاده می‌کنید که اعضای شبکه همیشه در جهت منافع کاربران عمل می‌کنند.

توضیح بیشتر درباره رمز ارزهای پایدار از حوصله این مطلب خارج است. اگر می‌خواهید به طور کامل با این دسته ارزهای دیجیتال آشنا شوید و بهتر آن‌ها را بشناسید، به مطلب زیر مراجعه کنید. در ادامه می‌خواهیم بهترین استیبل کوین های ارز دیجیتال متمرکز و غیر متمرکز را معرفی کنیم.

بهترین استیبل کوین های متمرکز

منظور از متمرکز، همانطور که در بالا اشاره کردیم، قرار داشتن کنترل شبکه در اختیار یک شرکت، سازمان، کنسرسیوم یا نهاد خاص است. البته این ساختار با اساس و مفهوم رمز ارزها مخصوصا اولین آن‌ها یعنی بیت کوین در تضاد است، اما در هر صورت حرکت بازار تا امروز به گونه‌ای بوده که استیبل کوین های متمرکز کاربرد و حجم معامله بسیار بالاتری پیدا کرده‌اند.

تتر (Tether – USDT)

تتر با نماد USDT فقط معروف‌ترین و محبوب‌ترین استیبل کوین نیست. Tether در عمل پراستفاده‌ترین ارز دیجیتال دنیا است و حجم معاملات روزانه آن همیشه با اختلاف از بیت کوین و اتریوم نیز بالاتر است. از نظر مارکت کپ هم مدت‌ها است تتر در زمره ده گزینه برتر بازار قرار دارد. در فهرست بهترین استیبل کوین های متمرکز تتر با اختلاف و با اقتدار پیشتاز است، هر چند رقبای مهمی دارد.

ارز دیجیتال تتر

علت حجم معاملات روزانه بسیار بالاتر USDT این است که حتی افراد فاقد تمایل به سرمایه گذاری در ارزهای دیجیتال رمزنگاری شده، به خاطر مزیت‌های یک شبکه پرداخت بلاک چینی در مبادلات خود به طور گسترده از آن استفاده می‌کنند. به عنوان مثال سهم تتر از حواله‌های بین‌المللی روز به روز در حال افزایش است. تمایل به استفاده از آن مخصوصا در کشورهای تحریم نظیر ایران با سرعتی زیاد بیشتر می‌شود. سرعت انتقال پول از هر نقطه‌ی دنیا به نقطه‌ای دیگر به لطف آن از چند روز به چند ثانیه رسیده است.

بهترین استیبل کوین های متمرکز دارای پشتوانه فیات هستند. تتر نیز از پول رسمی ایالات متحده آمریکا به عنوان پشتوانه استفاده می‌کند و ارزش هر واحد آن (1 واحد USDT) همیشه 1 دلار آمریکا است.

Tether یک پروژه نوظهور و حتی متعلق به بازه زمانی انفجار عرضه شبکه‌های بلاک چینی در سال‌های 2017 و 2018 نیست؛ سه سال بعد از راه‌اندازی شبکه بیت کوین، اولین ارز دیجیتال رمزنگاری شده، این پروژه که اکنون در صدر بهترین استیبل کوین های متمرکز قرار دارد، با نام مستر کوین (Mastercoin) شروع به کار کرد. دو سال بعد اسم این ارز دیجیتال به ریِل کوین (Realcoin) تغییر کرد. یک سال بعد نام تتر (Tether) برای آن انتخاب شد و این اسم تا کنون بدون تغییر باقی مانده است. گفتنی است شرکت مادر مالک بیتفینکس (Bitfinex)، یکی از بزرگترین صرافی‌های رمز ارزی دنیا، عهده‌دار کنترل شرکت Tether Limited یعنی توسعه‌دهنده تتر است.

همانطور که گفتیم برای استیبل کوین های متمرکز با پشتوانه فیات باید به همان میزان ارزش عرضه شده در شبکه بلاک چین پول در یک یا چند حساب بانکی به عنوان وثیقه نگهداری شود. این نحوه ثابت نگه داشتن قیمت در این نوع رمز ارزهای پایدار است. در همین راستا شرکت Tether Limited همواره تلاش می‌کند حمایت تک تک واحد‌های USDT در شبکه بلاک چین تتر با ارز فیات دلار آمریکا را به اثبات برساند. آن طور که شرکت ادعا می‌کند و گزارش‌های نهادهای نظارتی تا کنون نشان داده است، Tether Limited تا امروز مازاد بر موجودی بانکی ذخیره شده خود چیزی در شبکه بلاک چین ارز دیجیتال USDT عرضه نکرده است، هر چند همیشه در این رابطه شک و شبهه وجود دارد و همیشه عده‌ای بهترین استیبل کوین متمرکز را به عدم شفافیت در ارائه گزارش حسابرسی‌های خود متهم می‌کنند.

تتر در چند بلاک چین عرضه شده و بر بسترهای مختلف امکان انتقال آن وجود دارد، با این حال تتر بر پایه ترون (بر اساس استاندارد TRC20) در حال حاضر پراستفاده‌ترین است. بعد از آن تتر بر پایه اتریوم (بر اساس استاندارد ERC20) بالاترین میزان استفاده را دارد، هر چند این محبوبیت به نفع ترون و دیگر شبکه‌های دارای کارمزد پایین‌تر و سرعت انتقال بالاتر همینطور در حال کاهش است.

تمام صرافی‌های ارز دیجیتال بین‌المللی، بعد تصمیم برای اضافه کردن یک ارز دیجیتال جدید به بستر خود این کار را با افزودن جفت مبادلاتی “USDT / X” انجام می‌دهند. در اینجا منظور از X نام رمز ارز مورد نظر است. ممکن است بعدها جفت‌های مبادلاتی دیگری نیز برای آن، مثلا برای مبادله مستقیم با بیت کوین و اتریوم، اضافه شود اما شروع کار همیشه با تتر است. این تقریبا تبدیل به یک استاندارد شده است.

اما برای تتر و البته سایر بهترین استیبل کوین های متمرکز برخلاف گزینه‌های غیر متمرکز یک مشکل اساسی وجود دارد؛ شبکه آن‌‌ها،‌ همانطور که از نامشان پیدا است، متمرکز است. این ساختار با اساس و مفهوم رمز ارزها تضاد دارد. ساتوشی ناکاموتو خالق بیت کوین می‌خواست یک شبکه انتقال پول نظیر به نظیر که در آن هیچ موجودیت متمرکزی بر سیستم احاطه ندارد عرضه کند، اما امروز می‌بینیم پراستفاده‌ترین ارز دیجیتال دنیا روند کار کاملا متفاوتی دارد و کاملا متمرکز است!

استفاده از تتر در برخی مواقع گریزناپذیر است و از طرفی همیشه ترس از فریز شدن آدرس‌ها به خاطر متمرکز بودن شبکه وجود دارد. شبکه بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز یا حتی ارزهای دیجیتال عادی مثل بیت کوین و اتریوم از دست به دست هم دادن تعداد زیادی کامپیوتر (تحت عنوان گره یا نود) ایجاد می‌شود و در آن‌ها یک موجودیت مرکزی در راس کار نیست، به همین دلیل مقابل تحریم و سانسور مصونیت دارند. اما بهترین استیبل کوین های متمرکز ساختاری مشابه بانک‌های سنتی دارند، با این تفاوت که از فناوری بلاک چین به عنوان پایگاه داده استفاده می‌کنند و همچنان خاصیت ناشناس بودن آدرس‌ها را حفظ کرده‌اند.

اما با وجود حفظ شدن خاصیت ناشناس بودن آدرس‌ها و عدم نیاز به ارائه مدارک شناسایی برای ساخت آدرس تتر، به خاطر توسعه ابزارهای ردیابی جدید این ویژگی در مقایسه با قبل کم‌رنگ شده است، به طوری که آن‌ها می‌توانند به آسانی موقعیت جغرافیایی محل سکونت یک کاربر را تشخیص بدهند و حتی با یک سری تحلیل پیچیده‌تر به اطلاعات بیشتری درباره مالک کیف پول برسند.

تا کنون خبری مبنی بر فریز شدن حساب تتر کاربران ایرانی در کیف پول‌های غیر حضانتی (مثل تراست والت و اتمیک والت) منتشر نشده است، اما طی چند سال اخیر نگرانی‌ها در این رابطه بیشتر شده است به همین دلیل توصیه شده در صورت کار با بهترین استیبل کوین های ارز دیجیتال متمرکز، حتما حین استفاده از کیف پول (اپلیکیشن والت) یک نرم افزار تغییر آی‌پی روشن کنید.

در یکی از مطالب قبلی وبلاگ بیت 24 به طور مفصل درباره پراستفاده‌ترین رمز ارز دنیا صحبت کردیم. برای آشنایی کامل با این ارز دیجیتال از مقاله زیر استفاده کنید.

یو اس دی کوین (USD Coin -USDC)

در فهرست بهترین استیبل کوین های متمرکز یو اس دی کوین بعد تتر دومین گزینه محبوب است و بیشترین حجم معامله روزانه و همچنین مارکت کپ را دارد. البته اختلاف USDC با USDT از نظر هر دو معیار نام برده بسیار زیاد است و در لیست بهترین استیبل کوین های متمرکز تتر با اختلاف زیاد پرچمدار است. در هر صورت، به عنوان یک گزینه جایگزین و البته دارای محبوبیت زیاد می‌توان از یو اس دی کوین استفاده کرد. شرکت توسعه‌دهنده شبکه USDC و عرضه‌کننده کوین‌های آن ادعا می‌کند از نظر شفافیت در ارائه گزارش‌های حسابرسی وضعیت به مراتب بهتری نسبت به USDT دارد.

ارز دیجیتال یو اس دی کوین

یو اس دی کوین نسبت به تتر جدیدتر است و راه‌اندازی شبکه آن به سال 2018 برمی‌گردد. این پروژه از همکاری شرکت سیرکل (Circle) و کوین بیس (Coinbase)، بزرگترین صرافی ایالات متحده آمریکا، حاصل شد و در حال حاضر به دست توسط کنسرسیوم سنتر (Center) اداره می‌شود. دلار آمریکا به عنوان پشتوانه برای آن در نظر گرفته شده است؛ استیبل کوین یو اس دی کوین با نسبت 1:1 (یک به یک) به دلار آمریکا وابستگی دارد و مثل تتر هر واحد آن همیشه به قیمت 1 دلار آمریکا خرید و فروش می‌شود. مجددا، مثل مابقی بهترین استیبل کوین های متمرکز با پشتوانه ارز فیات، به اندازه ارزش دلاری در گردش داخل شبکه USDC پول در چند حساب بانکی به عنوان وثیقه ذخیره شده است.

مشابه تتر، یو اس دی کوین هم تحت چند بلاک چین مختلف قابل انتقال است؛ USDC در بلاک چین‌های اتریوم (ERC20)، سولانا (Solana)، بایننس اسمارت چین (BEP20) و ترون (TRC20) عرضه شده است. در بین آ‌ن‌ها یو اس دی کوین داخل شبکه اتریوم با وجود داشتن کارمزد بالاتر محبوبیت بیشتری دارد.

تابستان سال 1399 کنسرسیوم سنتر ضمن ارائه یک به‌روزرسانی مهم برای شبکه خود و عرضه ورژن دوم یو اس دی کوین با نام USDC 2.0، یک قابلیت بسیار مهم در اختیار توسعه‌دهندگان و کاربران تجاری قرار دارد تا نحوه انجام پرداخت‌ها بهبود قابل توجهی پیدا کند. یکی از مهمترین ویژگی‌های ورژن دوم USDC ارسال بدون گس (Gasless Sends) بود که به توسعه‌دهندگان اپلیکیشن‌ها و سرویس‌های پرداخت و همچنین توسعه‌دهندگان کیف پول‌های رمز ارزی اجازه می‌دهد کارمزدهای انتقال را از طرف مشتریان خود پرداخت کنند. به عبارتی آن‌ها بحث پرداخت Gas را خود بر عهده می‌گیرند یا آن را به یک شخص ثالث واگذار می‌کنند که یک آپشن فوق‌العاده برای کاربران است.

همانطور که از نام بهترین استیبل کوین های متمرکز پیدا است، ساختاری متفاوت از بیت کوین و اتریوم دارند و برخلاف بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز توسط یک موجودیت خاص (در ارتباط با یو اس دی کوین کنسرسیوم سنتر) اداره می‌شوند. پس نگرانی‌هایی که به خاطر متمرکز بودن تتر بیان کردیم در اینجا نیز وجود دارند. بعید نیست دولت ایالات متحده آمریکا کنسرسیوم سنتر را برای ردیابی و بستن حساب‌های کاربران ساکن کشورهای تحریم تحت فشار قرار بدهد. تا امروز گزارشی در ارتباط با بروز چنین حادثه‌ای منتشر نشده است، اما این سناریو همیشه وجود دارد. البته اگر روزی یک اتفاق این چنینی رخ بدهد، حجم معاملات استیبل کوین های متمرکز به شدت کاهش پیدا می‌کند، پس شرکت‌های توسعه‌دهنده آن‌ها بدون شک تا پای جان در برابر اینطور خواسته‌های دولت‌ها مقاومت خواهند کرد!

بایننس یو اس دی (Binance USD – BUSD)

بایننس از نظر حجم معاملات روزانه، با اختلاف زیاد از رقبا بزرگترین صرافی ارز دیجیتال دنیا است. از نظر تعداد بازار معاملاتی (کوین‌ها و توکن‌های قابل خرید و فروش و مبادله) نیز Binance جزو سه گزینه برتر است. بایننس در سال 2017، چند سال بعد از راه‌اندازی تعداد زیادی صرافی محبوب دیگر، تاسیس شد، اما به سرعت پله‌های پیشرفت را طی کرد و توانست از یک پلتفرم و بستر صرفا قابل استفاده برای مبادله ارزهای دیجیتال تبدیل به یک اکوسیستم بلاک چینی عظیم شود. حال این اکوسیستم دارای دو رمز ارز است که یکی از آ‌ن‌ها جزو بهترین و پراستفاده‌ترین استیبل کوین های متمرکز محسوب می‌شود.

ارز دیجیتال بایننس یو اس دی

بایننس کوین (BNB) و بایننس یو اس دی (BUSD) در قلب اکوسیستم Binance واقع شده‌اند. مانند دو رقیب دیگر خود یعنی تتر و یو اس دی کوین، بایننس یو اس دی نیز دارای پشتوانه فیات است و به دلار آمریکا وابستگی دارد؛ هر واحد BUSD همیشه یک 1 دلار آمریکا خرید و فروش می‌شود. به ادعای شرکت بایننس، برای رمز ارز پایدار بی یو اس دی نیز به نسبت 1:1، به ازای هر واحد BUSD یک دلار آمریکا در یک حساب بانکی به عنوان پشتوانه ذخیره شده است.

گفتنی است مجری پروژه و توسعه‌دهنده بایننس یو اس دی شرکت پاکسوس (Paxos) بوده است. این شرکت خود دارای یک ارز دیجیتال پایدار به نام پکس دلار (USDP) است که نام آن را نیز در فهرست بهترین استیبل کوین های متمرکز آورده‌ایم. به ادعای پاکسوس، بایننس یو اس دی سه ویژگی کلیدی دسترسی، انعطاف‌پذیری و سرعت را در تراکنش‌های رمز ارزی به ارمغان آورده‌ است.

شاید تصور کنید یک ارز دیجیتال متعلق به اکوسیستم بایننس، فقط در شبکه‌های بایننس چین (BEP2) و بایننس اسمارت چین (BEP20) مبادله می‌شود، اما توسعه‌دهنده بخشی از عرضه BUSD را در شبکه اتریوم (ERC20) نیز تزریق کرده است. خوشبختانه کاربران بسته به نیاز خود می‌توانند از طریق بایننس بریج، توکن‌ها را بین بلاک چین‌ها مبادله و آن‌ها را به یکدیگر تبدیل کنند. پس اگر بایننس یو اس دی شما اکنون در آدرسی مربوط به بلاک چین BEP2 ذخیره است اما به مقداری از این رمز ارز در بلاک چین BEP20 نیاز دارید، امکان جابه‌جایی مهیا است. چنین قابلیتی به طور پیش‌فرض برای سایر بهترین استیبل کوین های متمرکز فراهم نیست.

اعتبار بالای صرافی بایننس، حجم بسیار بالای معاملات در آن نسبت به سایر پلتفرم‌های خرید و فروش ارز دیجیتال و همچنین علاقه و اعتماد کاربران نسبت به این اکوسیستم سبب شده با وجود تعدد استیبل کوین های متمرکز BUSD جزو بهترین و پراستفاده‌ترین باشد.

بسترهای بایننس، بایننس چین و بایننس اسمارت چین، با وجود داشتن سرعت پردازش بالا و کارمزدهای پایین‌، به میزان زیادی متمرکز هستند و همیشه نگرانی‌هایی از این بابت وجود داشته است. این نگرانی در ارتباط با استیبل کوین اختصاصی آن چند برابر می‌شود، چرا که به جای داشتن درصدی تمرکز، به طور کامل متمرکز است. پس ریسک‌های استفاده از یک ارز دیجیتال پایدار دارای این ساختار را همیشه در نظر داشته باشید.

ترو یو اس دی (TrueUSD – TUSD)

سه ارز دیجیتال که در بالا معرفی کردیم در صدر فهرست بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز (از نظر میزان استفاده) قرار دارند، هر چند یو اس دی کوین و بایننس یو اس دی توسط یک پروژه استیبل کوین غیر متمرکز که در بخش بعد معرفی خواهیم کرد شدیدا به چالش کشیده شده‌اند و بعید نیست به زودی جایگاه خود را تسلیم آن کنند. اما در هر صورت، اگر به جز USDT و بعد از آن USDC و BUSD به دنبال یک رمز ارز پایدار متمرکز دیگر هستید، ترو یو اس دی گزینه مناسبی است.

ارز دیجیتال ترو یو اس دی

قیمت ترو یو اس دی نیز وابسته به دلار آمریکا است و هر واحد آن به قیمت 1 دلار آمریکا خرید و فروش می‌شود. گفتنی است TrueUSD اولین بار در زمستان 1396 برای عده‌ای سرمایه گذار محدود عرضه شد، اما به سرعت توانست رشد و به اعتبار خوبی نزد کاربران دست پیدا کند.

تی یو اس دی یکی از چند استیبل کوین در اختیار TrustToken است، پلتفرمی که هدف آن توکن‌سازی دارایی‌های دنیای واقعی است. انتشار منظم گزارش‌های حسابرسی مربوط به ذخیره یک دلار آمریکا در یک حساب بانکی به ازای هر واحد توکن (TUSD) سبب شده کاربران اعتماد خوبی نسبت به تی یو اس دی پیدا کنند و آن را در زمره بهترین استیبل کوین های متمرکز به حساب آورند.

پکس دلار (Pax Dollar – USDP)

این استیبل کوین به دست شرکت پاکسوس، مجری توسعه بایننس یو اس دی برای صرافی بایننس، ایجاد شده است. نام اولیه این ارز دیجیتال پایدار پاکسوس استاندارد بود، اما الان با نام پکس دلار خرید و فروش می‌شود و نماد آن نیز از PAX به USDP تغییر کرده است. Pax Dollar تابستان 1397 عرضه شد و مثل سایر بهترین استیبل کوین های متمرکز از دلار آمریکا به عنوان پشتوانه استفاده می‌کند؛ به ازای عرضه یک واحد USDP در شبکه بلاک چین اتریوم (ERC20) یک دلار آمریکا در یک حساب بانکی ذخیره می‌شود.

ارز دیجیتال پکس دلار - پاکسوس استاندارد

پاکسوس، توسعه‌دهنده این رمز ارز با ثبات، شرکت معتبری است، وگرنه بایننس به عنوان بزرگترین صرافی کریپتوکارنسی دنیا مسئولیت توسعه استیبل کوین خود یعنی BUSD را به آن نمی‌سپرد. پس می‌توان به این شرکت و ارز دیجیتال پایدار اختصاصی آن اعتماد کرد. البته فراموش نکنید همچنان با یک رمز ارز متمرکز سر و کار داریم و ریسک‌های این ساختار، که در بالا برای تتر و یو اس دی کوین بررسی کردیم، در اینجا نیز وجود دارند.

بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز

هر چه فشار دولت‌ها و دستگاه‌های نظارتی برای کنترل و محدود کردن ارزهای دیجیتال به خصوص رمز ارزهای پایدار بیشتر شود، بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز محبوبیت بیشتری پیدا می‌کنند. منظور از غیر متمرکز این است که در اینجا دیگر یک موجودیت خاص نظیر یک شرکت یا کنسرسیوم روی شبکه به طور کامل احاطه ندارد و سیستم به دست مجموعه‌ای از کاربران اداره می‌شود. این مدل و ساختار کاملا متناسب با مفهوم و اساس اولیه رمز ارزها است و آن‌ها در مسیری که خالق بیت کوین ترسیم کرد در حال حرکت هستند.

دای (DAI)

در بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز دای با اختلاف محبوب‌ترین و پراستفاده‌ترین است. اگر دسته‌بندی متمرکز و غیر متمرکز را حذف کنیم و بهترین استیبل کوین های بازار ارز دیجیتال را در یک فهرست قرار بدهیم، دای از نظر مارکت کپ و حجم معاملات روزانه پشت سر تتر، یو اس دی کوین و بایننس یو اس دی در رتبه چهارم قرار دارد. این نشان می‌دهد DAI گزینه‌ای فوق‌العاده برای جایگزین کردن با رمز ارزهای با ثبات متمرکز و خلاص شدن از نگرانی‌های مربوط به نگهداری و ذخیره آن‌ها است.

ارز دیجیتال دای

دای یک استیبل کوین غیر متمرکز اتریومی (ERC20) است، اما بخشی از عرضه آن در شبکه‌های بایننس چین (BEP2) و بایننس اسمارت چین (BEP20) نیز وجود دارد. با در نظر گرفتن تمرکز جزئی بلاک چین‌های Binance، کاربرانی که نسبت به بحث عدم تمرکز تاکید زیادی دارند با وجود کارمزد بالای انتقال در شبکه ERC20 استفاده از آن را ترجیح می‌دهند.

گفتنی است صدور توکن‌های جدید و توسعه شبکه توسط Maker Protocol و سازمان غیر متمرکز مستقل MakerDAO مدیریت می‌شود. بهترین استیبل کوین های غیر متمرکز مثل دای برای پشتوانه و وثیقه متکی به ارز فیات نیستند و به این منظور از ارز دیجیتال استفاده می‌کنند. با این حال، با وجود تفاوت نوع پشتوانه، قیمت DAI همچنان وابسته به دلار آمریکا است و هر واحد آن یک دلار ایالات متحده ارزش دارد.

اما بدون ذخیره مقداری پول در بانک، با ارزش برابر توکن‌های در گردش داخل شبکه بلاک چین، چطور می‌توان قیمت یک ارز دیجیتال را ثابت نگه داشت؟ دای توسط ترکیبی از ارزهای دیجیتال دیگر وثیقه می‌شود. بعد از هر بار عرضه یک توکن جدید DAI آن‌ها در تعدادی قرارداد هوشمند مخصوص این پروژه سپرده می‌شوند. به عبارتی به جای ذخیره کردن دلار آمریکا یا هر ارز فیات دیگر در تعدادی حساب بانکی، یک سری ارز دیجیتال مثل اتریوم در تعدادی قرارداد هوشمند ذخیره می‌شوند.

ورژن قبلی بهترین استیبل کوین غیر متمرکز SAI نام داشت و تک وثیقه‌ای بود، اما DAI به عنوان ورژن جدید چند وثیقه‌ای شده است؛ ورژن اولیه تنها با یک ارز دیجیتال قابل وثیقه‌گذاری بود، اما در ورژن دوم دای دیگر چنین محدودیتی وجود ندارد.

نگرانی‌های مربوط به استفاده از بهترین استیبل کوین های متمرکز در شبکه استیبل کوین های غیر متمرکز نظیر دای از بین رفته است. سیستم آن در چنگ یک فرد، تیم، گروه، شرکت، سازمان، نهاد یا دولت خاص قرار ندارد و توسعه نرم افزار بستر DAI و روند صدور توکن‌های جدید تحت کنترل MakerDAO و Maker Protocol است که پلتفرم‌هایی غیر متمرکز محسوب می‌شوند. هر مرتبه که شایعه یا مخصوصا خبری مربوط به احتمال ردیابی، شناسایی و سپس مسدودسازی آدرس‌های بهترین استیبل کوین های متمرکز منتشر می‌شود، بخش بیشتری از کاربران به دای و دیگر گزینه‌های غیر متمرکز مهاجرت می‌کنند.

MakerDAO یک سازمان مستقل غیر متمرکز است. این نوعی شرکت است که با تکیه بر قراردادهای هوشمند خود را به روشی غیر متمرکز اداره می‌کند. سازمان نام برده به شکلی کاملا دموکراتیک و غیر متمرکز توسط هولدرهای توکن‌ حاکمیت MKR مدیریت می‌شود. هولدرهای رمز ارز MKR می‌توانند درباره تصمیمات کلیدی مربوط به توسعه MakerDAO ،Maker Protocol و DAI رأی بدهند. قدرت رای‌دهی متناسب با مقدار توکن‌ هر کاربر است.

تهیه شده در بیت 24

از 1 تا 5 چه امتیازی به این مطلب میدهید؟

  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5

از امتیاز شما سپاسگذاریم اگر این مطلب برایتان مفید بود میتونید با اشتراک گذاری مطلب با دوستانتان یا افزودن نظر ما را در تولید محتوای مفید همراهی کنید.

نظر خود را بنویسید

اشتراک گذاری

معرفی بهترین استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز ارز دیجیتال

لینک کپی شد !

https://bit24.cash/blog/best-stablecoins/