بررسی رمزارز پپه PEPE (۱۹م تیر)

رمزارز PEPE که با الهام از میم معروف اینترنتی "قورباغه پپه" توسعه یافته، یکی از جنجالی‌ترین و در عین حال محبوب‌ترین میم‌کوین‌های سال‌های اخیر در بازار رمزارزهاست. با وجود شروعی ساده و بدون پشتوانه فنی مشخص، PEPE به واسطه فعالیت گسترده جامعه کاربرانش و همچنین حمایت برخی از اینفلوئنسرها و سلبریتی‌های کریپتو توانست به سرعت در صرافی‌های معتبر لیست شود و حجم معاملاتی قابل توجهی را تجربه کند.

در روزهای اخیر، همزمان با برگشت تدریجی جریان نقدینگی به بازار رمزارزها، توکن‌های میم مانند Doge، Shiba و به‌ویژه PEPE بار دیگر توجه معامله‌گران را به خود جلب کرده‌اند. از نظر فاندامنتال، هیچ تحول بنیادینی در تکنولوژی یا کاربری PEPE اتفاق نیفتاده، اما عواملی مثل افزایش تقاضا در بازار مشتقات، رشد اوپن اینترست در قراردادهای آتی مرتبط با PEPE و همچنین تجمع پوزیشن‌های لانگ در نزدیکی نواحی حمایتی کلیدی، نشانه‌هایی از احتمال بازگشت روند را تقویت کرده‌اند.

در همین حال، داده‌های آن‌چین نشان می‌دهد تعداد هولدرهای بلندمدت PEPE روندی صعودی داشته و نهنگ‌هایی که در ماه‌های گذشته از بازار خارج شده بودند، دوباره در حال خرید پله‌ای هستند. همه این موارد می‌تواند به عنوان زمینه‌ای برای تحلیل تکنیکال دقیق‌تر مورد توجه قرار گیرد.

در این تحلیل، با تکیه بر روش پرایس اکشن و سبک رفتارشناس قیمت، تلاش کرده‌ایم حرکت‌های بلندمدت رمزارز PEPE را بررسی کرده و بر اساس ساختارهای قیمتی و الگوهای شکل‌گرفته، سناریوهای محتمل آینده این رمزارز را ارزیابی کنیم.

تایم فریم ماهانه:

در نمای ماهانه، حرکت صعودی اول PEPE به صورت اسپایک (Spike) شکل گرفته که پس از آن وارد یک الگوی Three Drives شده‌ایم که به نوعی فاز تسویه تلقی می‌شود. سپس بازار به سمت گره‌ای کلیدی در انتهای گام اول بازگشته است. نکته حائز اهمیت در اینجا، ناتوانی قیمت در اینگلف کردن (Engulf) انتهای گام اول است. به‌عبارت دیگر، نفوذ معناداری در این سطح کلیدی رخ نداده و ساختار کلی هنوز در وضعیت اصلاحی به‌سر می‌برد.

تا زمانی که این ناحیه توسط خریداران شکسته نشود و قیمت به‌صورت قطعی از آن عبور نکند، همچنان می‌توان انتظار ادامه روند صعودی را داشت. این صعود ممکن است در قالب یک گام جدید (گام چهارم یا پنجم) یا در صورت تضعیف ساختار فعلی، به‌صورت یک لگ (Leg) مستقل شکل بگیرد.

تایم فریم هفتگی:

برای دقت بیشتر، وارد تایم فریم هفتگی می‌شویم. در اینجا، لگ نزولی اخیر با یک کندل معکوس و ATR بالا به پایان رسیده است که مشخصه‌ای از تشکیل پیوت معنادار است. این کندل می‌تواند نشانه‌ای از پایان فشار فروش و آماده‌سازی برای بازگشت بازار باشد.

برای تحلیل دقیق‌تر این پیوت، از ابزار فیبوناچی استفاده می‌کنیم و نسبت ۳۳٪ را به‌عنوان ناحیه تصمیم‌گیری (Decision Zone) در نظر می‌گیریم. در این ناحیه احتمال زیاد وجود دارد که ساختار قیمت تصمیم‌گیری اصلی خود را انجام دهد؛ یعنی یا با برگشت مواجه شویم یا شکست قطعی در انتظار باشد.

تایم فریم روزانه:

با کاهش تایم فریم به روزانه، ناحیه گره‌ای که از پیوت تشکیل شده به‌وضوح قابل مشاهده است. ما این ناحیه را با دقت رسم می‌کنیم و متوجه می‌شویم که قیمت در حال حاضر درون همین منطقه در حال نوسان است، اما هنوز موفق به شکست معتبر آن یا به‌عبارتی اینگلف صعودی یا نزولی نشده است. این ناحیه اکنون می‌تواند محل مناسبی برای رصد واکنش‌های قیمتی باشد.

تایم فریم ۴ ساعته (تریگر):

در نهایت، به تایم فریم ۴ ساعته به‌عنوان تایم تریگر ورود به معامله می‌رسیم. با توجه به این‌که قیمت در ناحیه فروش قرار دارد، رسم تریگرلاین (Trigger Line) روی آخرین لگ نزولی به ما این امکان را می‌دهد که با شکست آن، وارد موقعیت فروش شویم.

از طرف دیگر، اگر این ناحیه با قدرت شکسته شود و قیمت ناحیه مقاومتی را اینگلف کند، آنگاه سناریوی خرید فعال می‌شود. در این صورت، گره‌ای که در ناحیه پیوتی قبلی شکل گرفته، می‌تواند محل ورود به معامله خرید باشد. این ناحیه را با رنگ سبز مشخص می‌کنیم.

در مقابل، ناحیه فروش بعدی ما که به‌عنوان RTP یا منطقه پولبک مقاومت تعریف می‌شود، در حوالی پیوت بالایی قرار دارد که می‌تواند مقاومت جدی بعدی محسوب شود. از این ناحیه نیز برای ورود به فروش در صورت برگشت قیمت می‌توان استفاده کرد.

جمع‌بندی:

تحلیل تکنیکال PEPE در شرایط فعلی نشان می‌دهد که این رمزارز در یک فاز حساس تصمیم‌گیری قرار دارد. تایم فریم‌های بالاتر، ساختاری اصلاحی را نشان می‌دهند که هنوز شکست معناداری در ناحیه گره کلیدی رخ نداده است. در همین حال، تایم‌های پایین‌تر نشان می‌دهند که قیمت در آستانه ورود به یکی از دو سناریوی اصلی (ادامه اصلاح یا شروع صعود) قرار دارد.

تا زمانی که این سطوح اینگلف نشوند، باید با احتیاط عمل کرد و به دقت واکنش‌های قیمت به سطوح کلیدی را بررسی نمود. طبق دیدگاه فعلا در این نواحی نظر بر فروش است با تأیید قطعی شکست تریگرلاین یا تثبیت قیمت در ناحیه گره‌ای. بنابراین، بهتر است با ابزارهایی مانند حجم معاملات، کندل‌های برگشتی و دیتای آن‌چین، تصمیم نهایی برای ورود یا عدم ورود به بازار را اتخاذ کرد. بعد از اینگلف این ناحیه می‌وشد به فکر معاملات خرید بود.