بررسی رمزارز پولکادات DOT (۱۰م تیر)

رمزارز پولکادات (DOT) که از آن به‌عنوان یکی از پروژه‌های جدی نسل بعدی بلاکچین‌ها یاد می‌شود، همچنان جایگاه خود را در میان پروژه‌های لایه‌اول حفظ کرده است. این شبکه که با معماری پاراچین طراحی شده، هدفش ایجاد ارتباط و هم‌زیستی مؤثر بین بلاکچین‌های مختلف است. برخلاف بسیاری از بلاکچین‌های مستقل که بر محور خود تمرکز دارند، پولکادات چارچوبی فراهم می‌کند تا پروژه‌های مختلف بتوانند در کنار یکدیگر با امنیت مشترک، تعامل‌پذیری بالا و سفارشی‌سازی مستقل عمل کنند. در سال ۲۰۲۵ و به‌خصوص در نیمه اول آن، با وجود رکود مقطعی بازار، DOT همچنان یکی از گزینه‌های مهم میان سرمایه‌گذاران بنیادی باقی مانده است. آمارهای آنچین نشان می‌دهد که فعالیت توسعه‌دهندگان در شبکه پولکادات کاهش نیافته، بلکه حتی در برخی ماه‌ها رشد نیز داشته است. پاراچین‌های فعال در شبکه نیز در حال افزایش‌اند و بسیاری از پروژه‌های جدید به‌جای ساخت بلاکچین‌های جداگانه، از چارچوب پاراچین برای اجرای سریع‌تر و ارزان‌تر ایده‌های خود استفاده می‌کنند.

قیمت DOT در تاریخ ۱ جولای ۲۰۲۵ در محدوده ۳.۳۴۶ دلار قرار دارد. این سطح قیمتی نسبت به سقف‌های تاریخی آن پایین‌تر است، اما بسیاری از تحلیل‌گران این شرایط را فاز انباشت میان‌مدت تلقی می‌کنند، نه ضعف بنیادی پروژه. همچنین در همین بازه، تیم Web3 Foundation اعلام کرده است که نسخه‌های بعدی پل‌های بین‌زنجیره‌ای (Cross-Chain Bridges) با بهبود عملکرد و پایداری بیشتر در حال آزمایش هستند که می‌تواند در آینده باعث افزایش تقاضا برای پاراچین‌ها و متعاقباً توکن DOT شود.

از طرفی، پولکادات با وجود کاهش توجه رسانه‌ای در مقایسه با پروژه‌هایی مثل اتریوم یا سولانا، همواره در لایه زیرساخت‌های تکنولوژیک نقش فعالی ایفا کرده و مدل مزایده‌های پاراچین همچنان یکی از مکانیزم‌های جذاب توزیع منابع شبکه محسوب می‌شود. این در حالی است که پروژه‌های متعددی از جمله Moonbeam، Astar و Acala توانسته‌اند در این بستر رشد پایدار داشته باشند و نقش DOT را به‌عنوان دارایی پایه و قفل‌شده برای اطمینان از پایداری شبکه بیشتر تثبیت کنند. به همین دلیل حتی در شرایطی که نوسانات بازار به شدت بالا یا پایین است، DOT از منظر استراتژیک در سبد بلندمدت بسیاری از نهادهای سرمایه‌گذاری باقی مانده است.

در این تحلیل سعی کرده‌ایم بر مبنای پرایس‌اکشن و سبک رفتارشناسی قیمت به بررسی رمزارز پولکادات بپردازیم و آن را در تایم‌های بلندمدت و میانی مورد بررسی قرار دهیم و در صورت امکان نواحی معاملاتی را شناسایی کنیم. در تایم ماهانه، اولین چیزی که به چشم می‌آید لانگ شدویی است که شکل گرفته است. همان‌طور که می‌دانیم در ۵۰ درصد لانگ‌شدوها انتظار واکنش وجود دارد. در واقع در ۵۰ درصد باید به دنبال گره قیمتی مورد نظر باشیم. این ناحیه را علامت‌گذاری کرده و به تایم پایین‌تر می‌رویم.

در تایم فریم پایین‌تر، گره‌های متعددی دیده می‌شوند اما با توجه به محل ۵۰ درصد لانگ‌شدو، گره معتبر را شناسایی کرده و بررسی می‌کنیم. مشخص می‌شود که این گره متعلق به همین تایم‌فریم است و با مقایسه آن با گام حرکتی قبلی، انتظار واکنش از نیمه انتهایی آن می‌رود. محدوده را بهینه می‌کنیم و امتداد می‌دهیم. در این ناحیه منتظر رسیدن قیمت خواهیم بود. سپس تایم‌فریم را آرام‌آرام کاهش می‌دهیم تا حرکت شارپ و کندل معکوس محتمل را شناسایی کنیم.

در تایم هفتگی، کندل برگشتی مشاهده می‌شود، اما این کندل هنوز ۸۰ درصد ATR تایم‌فریم را پر نکرده است. بنابراین یک تایم پایین‌تر می‌آییم. در تایم روزانه، حرکت ریزشی و سپس بازگشت با پوشش کامل ATR مشاهده می‌شود. در اینجا از ابزار فیبوناچی کمک می‌گیریم و گره ۳۳ درصدی یا همان گره تصمیم‌گیری را علامت‌گذاری می‌کنیم. مجدداً تایم پایین‌تر می‌آوریم تا ناحیه گره را با دقت بیشتری مشخص کنیم.

با شناسایی دقیق گره تصمیم‌گیری، مشخص می‌شود که قیمت نه‌تنها به آن نفوذ کرده بلکه آن را کاملاً اینگلف نموده است. بنابراین ساختار حرکتی شامل یک لگ ریزشی، بازگشت ATRای، اینگلف گره تصمیم‌گیری و در نهایت شکل‌گیری شروط پیوت برگشتی می‌شود.

روی گره RTP که در تایم پایین‌تر تشکیل شده، اردرگذاری انجام می‌شود، با استاپ در زیر پیوت. انتظار داریم قیمت حداقل تا گره ۵۰ درصد بازگردد و در ادامه حتی به گره RTP پیوت بالایی نیز دست یابد.

با در نظر گرفتن ساختار فعلی بازار، ورود در این موقعیت اگرچه ریسک‌پذیر است، اما با رعایت مدیریت سرمایه می‌تواند یک موقعیت پرپتانسیل در نظر گرفته شود. از آنجا که DOT در یک ناحیه حمایتی روانی و تکنیکال قرار دارد، انتظار بر این است که در صورت حمایت مناسب در سطوح فعلی، فاز بازیابی میان‌مدت خود را آغاز کند. البته نباید از تأثیر احساسات عمومی بازار و اخبار ماکرو نیز غافل شد، چرا که هرگونه شوک بیرونی می‌تواند مسیر قیمتی را از تحلیل تکنیکال منحرف کند.

در نهایت، ترکیب بنیاد قوی، ساختار تکنیکالی قابل تحلیل، و رفتار قیمتی قابل پیش‌بینی در DOT باعث می‌شود این رمزارز همچنان در سبد دارایی بسیاری از معامله‌گران حرفه‌ای باقی بماند. تحلیلگران پرایس‌اکشن نیز در حال حاضر، چشم به واکنش قیمت در ناحیه‌ی گره‌های مشخص‌شده دارند تا با تأییدات بیشتر، تصمیم‌گیری دقیق‌تری درباره ورود یا مدیریت پوزیشن‌های موجود اتخاذ کنند.