چکش معکوس (Inverted Hammer)

الگوهای کندل استیک یا شمعی در معامله‌گری حرفه‌ای و تحلیل تکنیکال بسیار مهم هستند. با استفاده از این الگوها می‌توان احتمالات بازار را پیش‌بینی کرد و روندها را تخمین زد. یکی از الگوهای شمعی که در چارت‌ها فراوان دیده می‌شود، الگوی چکش معکوس (Inverted Hammer) است که در ادامه قصد داریم شما را با آن آشنا کنیم.

کندل‌ استیک چکش معکوس چیست؟

چکش معکوس یک الگوی شمعی است که در انتهای روند نزولی واقع می‌شود و معمولا سیگنالی برای بازگشت صعودی است. این الگو همانند اسمش شبیه یک چکش برعکس است یعنی بدنه کوچکی دارد و سایه بالایی آن بزرگ است و حداقل دو برابر طول بدنه است. از طرف دیگر سایه پایینی کوچک است یا اصلا وجود ندارد. این ساختار نشان‌گر این است که اگرچه فروشندگان در ابتدا تسلط داشته‌اند اما خریداران وارد عمل شده و قبل از اینکه قیمت در نزدیک سطح باز شدن، بسته شود آن را بالا برده‌اند. البته چکش معکوس به تنهایی نمی‌تواند تاییدکننده بازگشت روند باشد بلکه نشانه‌ای از یک تغییر بالقوه است. به‌ویژه باید به این دقت داشته باشیم که کندل‌های بعدی آن باید صعودی باشند.

این الگو می‌تواند هر رنگی داشته باشد اما کندل سبز رنگ، سیگنال قوی‌تری محسوب می‌شود.

کندل‌ استیک چکش معکوس چه زمانی رخ می دهد؟

چکش معکوس یک الگوی صعودی و بازگشتی است. این الگو در انتهای یک روند نزولی رخ می‌دهد و نشانه ورود خریداران به بازار است. سایه بالایی که بلند است نشان می‌دهد که قیمت در معاملات افزایش داشته اما این افزایش دوام نداشته‌ است. بدنه کوچک این کندل نشان‌گر تعادل بین خریداران و فروشندگان است. نبود سایه پایینی یا کوتاه بودن آن نیز به معنی این است که فروشندگان نتوانسته‌اند قیمت را بیشتر کاهش دهند تا دارایی خود را سریع‌تر بفروشند.

کندل‌ استیک چکش معکوس را چطور شناسایی کنیم؟

برای شناسایی این الگو ابتدا باید ویژگی‌های ظاهری آن را مدنظر داشته باشید:

سایه بالایی بلند و حداقل دو برابر طول بدنه که نشان می‌دهد خریداران تلاش کرده‌اند قیمت را بالا ببرند.
بدنه کوچک که در نزدیکی پایین‌ترین قیمت دوره قرار می‌گیرد. این ویژگی نشانه این است که فروشندگان موفق نبوده‌اند قیمت را پایین بیاورند.
سایه پایینی کوتاه یا بدون سایه که نشان‌گر این است که فروشندگان علاقه یا قدرت زیادی برای کاهش قیمت نداشته‌اند.

بعد از ویژگی‌های ظاهری، باید دقت داشته باشید که این الگو در انتهای یک روند نزولی تشکیل می‌شود و اگر بعد از یک روند صعودی باشد الگوی دیگری به نام ستاره ثاقب (shooting star) نام دارد که توضیح آن خود نیازمند مطلبی جداگانه است.

استراتژی های معاملاتی با الگوی کندل‌ استیک چکش معکوس

حالا که با الگوی چکش معکوس آشنا شده‌اید، حتما علاقمند هستید که استراتژی‌هایی که از این الگو در آن استفاده می‌شود را بشناسید. در ادامه، تعدادی از این استراتژی‌ها را توضیح خواهیم داد.

استراتژی استفاده از شاخص قدرت نسبی (RSI)

ترکیب کندل استیک چکش معکوس را با اندیکاتور RSI به طریق زیر می‌توان استفاده کرد:

۱. به مشخصات ظاهری کندل و اینکه پس از روند نزولی واقع شده باشد، توجه کنید.
۲. RSI باید به ناحیه فروش بیش از حد برسد (یعنی زیر ۳۰) و در حال بازگشت باشد تا یک سیگنال تایید خرید محسوب شود.
۳. به دنبال واگرایی صعودی باشید. یعنی جایی که قیمت پایین‌تر از کف‌های قبلی رفته‌ است اما RSI اینطور عمل نکرده‌ است.
۴. حد ضرر را پایین‌تر از سطح کندل چکش و حد سود را بالای کندل یا سطوح مقاومت قبلی قرار دهید.

استراتژی استفاده از حجم معاملات:

۱. به مشخصات ظاهری کندل و واقع شدن پس از یک روند نزولی دقت کنید.
۲. مطمئن شوید که کندل چکش معکوس نزدیک سطوح حمایتی واقع شده باشد تا بتوانید به سیگنال بازگشت اعتماد بیشتری داشته‌ باشید.
۳. در این استراتژی حجم معاملات را در نظر می‌گیریم. افزایش حجم معاملات نشان‌دهنده علاقه بیشتر به خرید است که می‌تواند احتمال بازگشت روند را تایید کند. همچنین حجم معاملات کنونی را با حجم متوسط در دوره‌های گذشته مقایسه کنید. حجم به مراتب بالاتر از قبل علامت مشارکت بیشتر در بازار است و می‌تواند قدرت سیگنال بازگشت را تقویت کند.
۴. بعد از کندل چکش معکوس منتظر کندل تاییدی باشید که بهتر است صعودی باشد و بالاتر از بالای چکش معکوس بسته شود.
۵. بعد از تایید یا کمی بالاتر از بالای چکش معکوس، وارد خرید شوید.
۶. حد ضرر خود را پایین‌ترین سطح چکش معکوس و حد سود را بالاتر از سطوح مقاومت نزدیک یا به نسبت ریسک به پاداش ۱ به ۲ قرار دهید.

در شکل زیر مثالی از این استراتژی را روی چارت می‌توانید مشاهده کنید.

استراتژی استفاده از اندیکاتور MACD

۱. به مشخصات ظاهری الگوی چکش معکوس و قرار گرفتن آن پس از یک روند نزولی توجه داشته باشید.
۲. اندیکاتور مکدی از دو خط تشکیل شده‌ است. خط مکدی که تفاوت بین میانگین متحرک نمایی ۱۲ روزه و ۲۶ روزه است و خط سیگنال که میانگین متحرک نمایی ۹ روزه خط مکدی است. یک سیگنال صعودی موقعی اتفاق می‌افتد که خط مکدی از بالاتر از خط سیگنال عبور کند.
۳. منتظر باشید کندل تاییدی اتفاق بیفتد. یعنی کندل صعودی بهتر است بالاتر از بالای چکش معکوس بسته شود.
۴. مطمئن شوید که کندل تاییدی با عبور صعودی مکدی همزمان باشد. این موضوع سیگنال ورود شما را تقویت می‌کند.
۵. حد ضرر خود را کمی زیر پایین‌ترین سطح چکش معکوس قرار دهید و حد سود را با استفاده از سطوح مقاومت نزدیک یا نسبت ریسک به پاداش ۲ به ۱ تعیین کنید.

نکات مهم الگوی کندل‌ استیک چکش معکوس

برای استفاده از این الگو در معاملات باید نکاتی را در نظر داشته باشید از جمله:

• دقت داشته باشید که الگوی چکش و چکش معکوس، احتمال خطای بالایی دارند و باید حتما تایید الگو داشته باشیم تا بتوانیم تصمیم‌گیری کنیم. یکی از تاییدهای ضروری، صعودی بودن کندل بعدی است که نشان‌گر کنترل خریداران بر بازار است. تایید دیگر افزایش حجم معاملات است که نشانه قدرت خریداران است و به الگو اعتبار می‌دهد.
• ضروری است به روش‌های مدیریت ریسک توجه داشته باشیم و درصد زیادی از سرمایه خود را در یک معامله در معرض ریسک قرار ندهیم.
• این الگو در در بازه‌های زمانی بزرگ‌تر مثل یک روز یا یک هفته قابل‌اعتمادتر است.
• به مدیریت سرمایه نیز توجه داشته باشید و حد ضرر و حد سود را تعیین کنید. بهتر است حد سود را نزدیک اولین سطح مقاومت قرار دهید و حد ضرر را کمی پایین‌تر از سایه پایین کندل در نظر بگیرید.